Bewegende gemiddeldes: Strategieë 13 Deur Casey Murphy. Senior Analis ChartAdvisor Verskillende beleggers gebruik bewegende gemiddeldes vir verskillende redes. Sommige gebruik dit as hul primêre analitiese instrument, terwyl ander hulle net gebruik as 'n vertroue bouer te back-up hul beleggingsbesluite. In hierdie artikel, goed aan te bied 'n paar verskillende tipes strategieë - sluit dit by jou handel styl is aan jou CROSSOVER n crossover is die mees basiese tipe sein en word bevoordeel onder baie handelaars omdat dit al emosie verwyder. Die mees basiese tipe crossover is wanneer die prys van 'n bate beweeg van die een kant van 'n bewegende gemiddelde en sluit op die ander. Prys CROSSOVER gebruik deur handelaars om skofte in momentum te identifiseer en kan gebruik word as 'n basiese toegang of uitgang strategie. Soos jy kan sien in Figuur 1, kan 'n kruis onder 'n bewegende gemiddelde die begin van 'n verslechtering neiging sein en sal waarskynlik deur handelaars gebruik word as 'n teken om enige bestaande lang posisies uit te sluit. Aan die ander kant, kan 'n sluiting bo 'n bewegende gemiddelde van onder die begin van 'n nuwe uptrend stel. Die tweede tipe crossover vind plaas wanneer 'n korttermyn-gemiddelde kruis deur 'n langtermyn-gemiddelde. Hierdie sein is wat gebruik word deur handelaars te identifiseer wat momentum verskuiwing in een rigting en dat 'n sterk beweeg waarskynlik nader. A koopsein gegenereer wanneer die kort termyn gemiddelde kruis bo die langtermyn-gemiddelde, terwyl 'n sell sein is veroorsaak deur 'n kort termyn gemiddelde kruising hieronder 'n langtermyn-gemiddelde. Soos jy kan sien uit die onderstaande grafiek, hierdie sein is baie objektief en daarom sy so gewild is. Drie Crossover en die bewegende gemiddelde Ribbon Bykomende bewegende gemiddeldes kan bygevoeg word om die grafiek om die geldigheid van die sein te verhoog. Baie handelaars sal die vyf-, 10, en 20-dae - bewegende gemiddeldes te plaas op 'n grafiek en wag totdat die vyfdaagse gemiddelde kruis op in die ander dit is oor die algemeen die primêre koop teken. Wag vir the10-dag gemiddeld bo die 20-dag gemiddeld oor te steek word dikwels gebruik as 'n bevestiging, 'n taktiek wat dikwels die aantal valse seine verminder. Die verhoging van die aantal bewegende gemiddeldes, soos gesien in die driedubbele crossover metode, is een van die beste maniere om die sterkte van 'n tendens en die waarskynlikheid dat die tendens sal voortduur meet. Dit lei tot die vraag: Wat sou gebeur as jy het die toevoeging van bewegende gemiddeldes Sommige mense argumenteer dat as 'n mens bewegende gemiddelde is nuttig, dan 10 of meer moet nog beter wees. Dit bring ons by 'n tegniek bekend as die bewegende gemiddelde lint. Soos jy kan sien uit die onderstaande grafiek, is baie bewegende gemiddeldes op dieselfde grafiek geplaas en word gebruik om die sterkte van die huidige tendens oordeel. Wanneer al die bewegende gemiddeldes beweeg in dieselfde rigting, is die tendens het om sterk te wees. Terugskrywings word bevestig wanneer die gemiddeldes oor en kop te steek in die teenoorgestelde rigting. Reaksie op veranderende omstandighede word volgens die aantal tydperke wat in die bewegende gemiddeldes. Hoe korter die tydperke wat in die berekeninge, hoe meer sensitief die gemiddelde is om geringe prys veranderinge. Een van die mees algemene linte begin met 'n 50-dae bewegende gemiddelde en voeg gemiddeldes in inkremente van 10 dae tot die finale gemiddelde van 200. Hierdie tipe gemiddelde is goed in die identifisering van 'n lang termyn tendense / terugskrywings. Filters 'n filter is 'n tegniek wat gebruik word in tegniese ontleding te ene vertroue oor 'n sekere handel te verhoog. Byvoorbeeld, kan baie beleggers verkies om te wag totdat 'n sekuriteit kruisies bo 'n bewegende gemiddelde en is ten minste 10 bo die gemiddelde voordat 'n bestelling plaas. Dit is 'n poging om seker te maak die crossover is geldig en die aantal valse seine te verminder. Die nadeel van die vertroue op filters te veel is dat sommige van die wins word gegee en dit kan lei tot voel soos youve die boot gemis. Hierdie negatiewe gevoelens sal afneem met verloop van tyd as jy voortdurend aan te pas die kriteria wat gebruik word vir jou filter. Daar is geen vaste reëls of dinge om te kyk uit vir wanneer die filter sy net 'n bykomende hulpmiddel wat jou sal toelaat om te belê met vertroue. Bewegende gemiddelde Envelope Nog 'n strategie wat die gebruik van bewegende gemiddeldes staan bekend as 'n koevert insluit. Hierdie strategie behels die plot twee bands om 'n bewegende gemiddelde, steier deur 'n spesifieke persentasie. Byvoorbeeld, in die onderstaande grafiek, 'n 5 koevert geplaas word om 'n 25-dae bewegende gemiddelde. Handelaars sal kyk na hierdie bands om te sien of hulle optree as 'n sterk areas van ondersteuning of weerstand. Let op hoe die skuif dikwels omkeer rigting na nader een van die vlakke. 'N prys verby die band kan 'n tydperk van uitputting sein, en handelaars sal kyk vir 'n ommekeer in die rigting van die sentrum average. Moving Gemiddeld - MA afbreek bewegende gemiddelde - MA As SMA voorbeeld, kyk na 'n sekuriteit met die volgende sluitingsdatum pryse meer as 15 dae: Week 1 (5 dae) 20, 22, 24, 25, 23 Week 2 (5 dae) 26, 28, 26, 29, 27 Week 3 (5 dae) 28, 30, 27, 29, 28 A 10 dag MA sou gemiddeld uit die sluitingsdatum pryse vir die eerste 10 dae as die eerste data punt. Die volgende data punt sal daal die vroegste prys, voeg die prys op dag 11 en neem die gemiddelde, en so aan, soos hieronder getoon. Soos voorheen verduidelik, MA lag huidige prys aksie omdat dit gebaseer is op vorige pryse hoe langer die tydperk vir die MA, hoe groter is die lag. So sal 'n 200-dag MA 'n veel groter mate van lag as 'n 20-dag MA het omdat dit pryse vir die afgelope 200 dae bevat. Die lengte van die MA om te gebruik, hang af van die handel doelwitte, met korter MA gebruik vir 'n kort termyn handel en langer termyn MA meer geskik vir 'n lang termyn beleggers. Die 200-dag MA word wyd gevolg deur beleggers en handelaars, met onderbrekings bo en onder hierdie bewegende gemiddelde beskou as belangrike handel seine wees. MA ook mee belangrik handel seine op hul eie, of wanneer twee gemiddeldes kruis. 'N stygende MA dui daarop dat die sekuriteit is in 'n uptrend. terwyl 'n dalende MA dui daarop dat dit in 'n verslechtering neiging. Net so, is opwaartse momentum bevestig met 'n lomp crossover. wat gebeur wanneer 'n korttermyn-MA kruisies bo 'n langer termyn MA. Afwaartse momentum bevestig met 'n lomp crossover, wat plaasvind wanneer 'n kort termyn MA kruisies onder 'n langer termyn MA. How om Bewegende Gemiddeldes bewegende gemiddeldes ons help om die tendens eerste definieer en tweedens om veranderinge in die tendens erken Gebruik. Dis dit. Daar is niks anders wat hulle is goed vir. Enige iets anders is net 'n vermorsing van tyd. Ek sal nie wees om in die bloedige besonderhede oor hoe hulle gebou. Daar is ongeveer 'n zillion webwerwe wat die wiskundige samestelling van hulle sal verduidelik. Siek laat jy dit doen op jou eie eendag wanneer jy baie verveeld uit jou gedagtes maar al wat jy regtig hoef te weet, is dat 'n bewegende gemiddelde lyn is net die gemiddelde prys van 'n voorraad met verloop van tyd. Dis dit. Die twee bewegende gemiddeldes Ek gebruik twee bewegende gemiddeldes: die 10 tydperk eenvoudige bewegende gemiddelde (SMA) en die tydperk 30 eksponensiële bewegende gemiddelde (EMA). Ek hou daarvan om 'n stadiger een en 'n vinniger een gebruik. Hoekom Want wanneer die vinniger een (10) kruise oor die stadiger een (30), sal dit dikwels dui op 'n tendens verandering. Kom ons kyk na 'n voorbeeld: Jy kan sien in die grafiek hierbo hoe hierdie lyne kan jou help om tendense te definieer. Aan die linkerkant van die grafiek die 10 SMA is bo die 30 EMO en die neiging is up. Die 10 SMA kruise af onder die 30 EMO in die middel van Augustus en die neiging is af. Dan, die 10 SMA kruisies back-up deur die 30 EMO in September en die neiging is weer - en dit bly vir 'n paar maande daarna. Hier is die reëls: Fokus op lang posisies net vir die 10 SMA is bo die 30 EMO. Fokus op kort posisies net vir die 10 SMA is onder die 30 EMO. Dit nie die geval nie eenvoudiger as wat kry en dit sal altyd hou jou aan die regterkant van die tendens Let daarop dat bewegende gemiddeldes net werk goed wanneer 'n voorraad is trending - nie wanneer hulle in 'n handels-reeks. Wanneer 'n voorraad (of die mark self) word slordige dan kan jy ignoreer bewegende gemiddeldes - hulle sal nie hier werk is die belangrike dinge om te onthou (vir lang posisies - reverse vir kort posisies.): Die 10 SMA moet wees bo die 30 EMO. Daar moet genoeg ruimte tussen die bewegende gemiddeldes wees. Beide bewegende gemiddeldes moet opwaartse word skuins. Die 200 tydperk bewegende gemiddelde die 200 SMA word gebruik om afsonderlike bul grondgebied van beer grondgebied. Studies het getoon dat deur te fokus op lang posisies bo die lyn en kort posisies onder hierdie lyn kan jy 'n effense voorsprong gee. Jy moet hierdie bewegende gemiddeldes te voeg aan al jou kaarte in alle tydraamwerke. Ja. weeklikse kaarte, daaglikse kaarte, en intra-dag (15 min, 60 min) kaarte. Die 200 SMA is die belangrikste bewegende gemiddelde op 'n grafiek om te hê. Jy sal verbaas wees oor hoeveel keer 'n voorraad sal omkeer in hierdie gebied. Gebruik dit tot jou voordeel Ook, wanneer die skryf van skanderings vir voorrade, jy kan dit gebruik as 'n bykomende filter om potensiële lang Opstellings wat bo hierdie reël en potensiaal kort Opstellings wat onder hierdie lyn vind. Ondersteuning en weerstand In teenstelling met die algemene opvatting, nie aandele nie ondersteuning kry of loop in weerstand op bewegende gemiddeldes. Baie keer sal jy handelaars hoor sê: Haai, kyk na hierdie voorraad Dit wip van die 50 dae bewegende gemiddelde Waarom sou 'n voorraad skielik weerkaats van 'n lyn wat sommige handelaar sit op 'n grafiek Dit wouldnt. 'N voorraad sal slegs weiering (as jy wil om dit wat noem) af van beduidende prysvlakke wat plaasgevind het in die verlede - nie 'n lyn op 'n grafiek. Voorrade sal omkeer (op of af) by prysvlakke wat in die nabyheid van die gewilde bewegende gemiddeldes, maar hulle het dit nie keer op die lyn self. So, dink jy is op soek na 'n grafiek en sien jy die voorraad terug te trek om, kan sê, die 200 tydperk bewegende gemiddelde. Kyk na die prysvlakke op die grafiek wat bewys dat beduidende ondersteuning of weerstand gebied in die verlede wees. Dit is die gebiede waar die voorraad waarskynlik sal reverse.06 / 17/2013 Laaste weergawe van TraderCode (v5.6) sluit nuwe Tegniese Analise aanwysers, Punt-en-figuur kartering en Strategie back testing. 2013/06/17 nuutste weergawe van NeuralCode (v1.3) vir neurale netwerke Trading. 2013/06/17 ConnectCode Barcode Font Pack - in staat stel om barcodes in die kantoor programme en sluit 'n add-in vir Excel wat massa geslag barcodes ondersteun. 2013/06/17 InvestmentCode, 'n omvattende reeks van Finansiële sakrekenaars en modelle vir Excel is nou beskikbaar. 2009/09/01 Begin van Free Investment en Finansiële Sakrekenaar vir Excel. 2008/02/01 Vrystelling van SparkCode Professionele - add-in vir die skep van Dashboards in Excel met Sparklines 2007/12/15 aankondiging ConnectCode Dubbele Remover - 'n kragtige add-in vir die vind van en die verwydering van duplikate inskrywings in Excel 09/08/2007 Begin van TinyGraphs - open source add-in vir die skep van Sparklines en klein kaarte in Excel. Strategie back testing in Excel strategie back testing Expert Oorsig Die back testing Expert is 'n spreadsheet model wat jou toelaat om handel strategieë met behulp van die tegniese aanwysers en die bestuur van die strategieë deur historiese data te skep. Die prestasie van die strategieë kan dan gemeet en vinnig en maklik ontleed word. Gedurende die back testing proses, die back testing Expert loop deur die historiese data in 'n ry deur ry wyse van bo tot onder. Elke strategie gespesifiseerde sal geëvalueer word om vas te stel of die inskrywing voorwaardes voldoen word. As die voorwaardes voldoen, sal 'n handel daaroor gevoer word nie. Aan die ander kant, as die uitgang voorwaardes voldoen word, 'n posisie wat voorheen ingevoer sal word opgewonde. Verskillende variasies van tegniese aanwysers gegenereer kan word en gekombineer word om 'n handel strategie te vorm. Dit maak die back testing Expert 'n uiters kragtige en buigsame instrument. Back testing Expert Die back testing Expert is 'n spreadsheet model wat jou toelaat om handel strategieë met behulp van die tegniese aanwysers en die bestuur van die strategieë deur historiese data te skep. Die prestasie van die strategieë kan dan gemeet en vinnig en maklik ontleed word. Die model kan opstel in lang of kort posisies aan te gaan wanneer sekere voorwaardes voorkom en die posisies verlaat toe 'n ander stel van voorwaardes voldoen word. Deur outomaties die handel op historiese data, kan die model van die winsgewendheid van 'n handel strategie te bepaal. Back testing Expert stap vir stap handleiding 1. Begin die back testing Expert Die back testing Expert kan begin vanaf die Windows Start Menu-'s - TraderCode - back testing Expert. Dit sit 'n spreadsheet model met veelvuldige werkblaaie vir jou om ontleding aanwysers tegniese genereer en hardloop terug toetse op die verskillende strategieë. Jy sal sien die back testing Expert sluit baie bekende werkkaarte soos DownloadedData, AnalysisInput, AnalysisOutput, ChartInput en ChartOutput van die tegniese ontleding Expert model. Dit laat jou toe om al jou rug toetse vinnig en maklik uit te voer van 'n bekende spreadsheet omgewing. 2. Kies eers die DownloadedData werkblad. Jy kan data van enige spread of kommas geskei waardes (CSV) lêers om hierdie werkvel vir tegniese ontleding kopieer. Die formaat van die data word soos getoon in die diagram. Alternatiewelik kan jy verwys na die aflaai Stock Trading Data dokument data van bekende data bronne soos Yahoo Finansies, Google Finansies of Forex vir gebruik in die back testing Expert af te laai. 3. Sodra jy die data gekopieer, gaan na die AnalysisInput werkblad en klik op die knoppie te analiseer en backtest. Dit sal die verskillende tegniese aanwysers in die AnalysisOutput werkblad te genereer en voer back testing op die voorwaardes in die StrategyBackTestingInput werkblad strategieë. 4. Klik op die StrategyBackTestingInput werkblad. In hierdie handleiding sal jy net nodig het om te weet dat ons albei 'n lang en kort strategieë gebruik van bewegende gemiddelde CROSSOVER het gespesifiseer. Ons sal gaan na die besonderhede van die spesifiseer van strategieë in die volgende afdeling van hierdie dokument. Die diagram hieronder toon die twee strategieë. 5. Sodra die rug toetse voltooi is, sal die uitset in die AnalysisOutput, TradeLogOutput en TradeSummaryOutput werkkaarte geplaas. Die AnalysisOutput werkblad bevat die volle historiese pryse en die tegniese aanwysers van die voorraad. Gedurende die agterste toetse, indien die voorwaardes vir 'n strategie is tevrede, inligting, soos die koopprys, verkoopprys, kommissie en wins / verlies sal aangeteken word in hierdie werkblad vir maklike verwysing. Hierdie inligting is nuttig as jy wil om op te spoor deur middel van die strategieë om te sien hoe die voorraad posisies ingeskryf en afgesluit. Die TradeLogOutput werkblad bevat 'n opsomming van die wat deur die back testing Expert uitgevoer ambagte. Die data kan maklik gefiltreer om net show data vir 'n spesifieke strategie. Hierdie werkvel is nuttig vir die bepaling van die algehele wins of verlies van 'n strategie op verskillende tydskale. Die belangrikste uitset van die rug toetse word in die TradeSummaryOutput werkblad. Hierdie werkblad bevat die totale wins van die uitgevoer strategieë. Soos getoon in die diagram hieronder, die strategieë gegenereer 'n totale wins van 2,548.20 deur 'n totaal van 10 ambagte. Van hierdie ambagte, 5 is lang posisies en 5 is kort posisies. Die verhouding wen / verlies van meer as 1 dui op 'n winsgewende strategie. Verduideliking van die verskillende werkblaaie Hierdie afdeling bevat die gedetailleerde verduideliking van die verskillende werkblaaie in die back testing Expert model. Die DownloadedData, AnalysisInput, AnalysOutput, ChartInput en ChartOutput werkkaarte is dieselfde as in die tegniese ontleding Expert model. So sal hulle nie beskryf in hierdie afdeling. Vir 'n volledige beskrywing van die werkvelle, verwys asseblief na die artikel Tegniese Analise Expert. StrategyBackTestingInput werkblad Al die insette vir back testing insluitend die strategieë ingeskryf gebruik van hierdie werkkaart. 'N Strategie is basies 'n stel van voorwaardes of reëls wat jy sal koop 'n voorraad of verkoop 'n voorraad. Byvoorbeeld, kan jy 'n strategie uit te voer om te gaan Lang (aankoop aandele) indien die 12 dae bewegende gemiddelde van die prys kruise bo die 24 dae bewegende gemiddelde. Hierdie werkblad werk saam met die tegniese aanwysers en prys data in die AnalysisOutput werkblad. Vandaar die bewegende gemiddelde tegniese aanwysers moet gegenereer word ten einde 'n handel strategie wat gebaseer is op bewegende gemiddelde het. Die eerste insette vereis in hierdie werkblad (soos getoon in die diagram hieronder) is om te spesifiseer of tot by die afrit Alle Trades aan die einde van die Terug toets sessie. Stel jou voor die scenario waar toestande vir die aankoop van 'n voorraad het plaasgevind en die back testing Expert ingegaan n Lang (of kort) handel. Maar die tyd is te kort en het geëindig voordat die handel kan ontmoet die uitgang toestande, wat lei tot 'n paar ambagte nie opgewonde wanneer die back testing sessie eindig. Jy kan dit stel om Y te alle ambagte te opgewonde aan die einde van die back testing sessie dwing. Anders, die ambagte sal gelaat word oopgemaak wanneer back testing sessie eindig. Strategieë 'n Maksimum van 10 strategieë kan ondersteun in 'n enkele terug toets. Die diagram hieronder toon die vereiste vir die spesifiseer van 'n strategie insette. Strategie Voorletters - Hierdie insette aanvaar 'n maksimum van twee alfabette of nommers. Die strategie Voorletters word gebruik in die AnalysisOutput en TradeLog werkkaarte vir die identifisering van die strategieë. Lang (L) / Kort (S) - Dit word gebruik om aan te dui of 'n lang of kort posisie betree wanneer die inskrywing voorwaardes van die strategie voldoen. Toegang Voorwaardes n lang of kort handel sal daaroor gevoer word nie wanneer die inskrywing voorwaardes nagekom word. Die voorwaardes om uitgedruk kan word as 'n formule uitdrukking. Die formule uitdrukking is kassensitief en dit kan gebruik van funksies, operateurs en kolomme te maak soos hieronder beskryf. crossabove (X, Y) - Returns Waar indien kolom X kruis bo kolom Y. Hierdie funksie gaan die vorige periodes om te verseker dat 'n crossover eintlik plaasgevind het. crossbelow (X, Y) - Returns Waar indien kolom X kruis hieronder kolom Y. Hierdie funksie gaan die vorige periodes om te verseker dat 'n crossover eintlik plaasgevind het. en (logicalexpr,) - Boole En. Wys waar as al die logiese uitdrukkings is waar. of (logicalexpr,) - Boole Or. Terugkeer Waar indien enige van die logiese uitdrukkings is waar. daysago (X, 10) - Wys die waarde (in kolom X) van 10 dae gelede. previoushigh (X, 10) - Gee die hoogste waarde (in kolom X) van die afgelope 10 dae, insluitend vandag. previouslow (X, 10) - Gee die laagste waarde (in die kolom X) van die afgelope 10 dae, insluitend vandag. Operateurs Groter as gelyke nie gelyk Groter as of gelyk Optel - Aftrekking Vermenigvuldiging / Afdeling kolomme (vanaf AnalysisOutput) A - kolom AB - Kolom vC .. .. JJ - Kolom JJ ZZ - Kolom ZZ Dit is die mees interessante en buigsame deel van die Toegang Voorwaardes. Dit laat kolomme van die AnalysisOutput werkblad word vermeld. Wanneer die agterste toetse uitgevoer word, sal elke ry van die kolom word gebruik vir evaluation. For byvoorbeeld 'n 50 beteken elk van die rye in kolom A van die AnalysisOutput werkblad sal bepaal of dit is groter as 50. AB In hierdie voorbeeld as die waarde in kolom A in AnalysisOutput werkblad groter as of gelyk is die waarde van kolom B, sal die inskrywing toestand tevrede wees. en (A B, CD) In hierdie voorbeeld, indien die waarde in kolom A in AnalysisOutput werkblad is groter as die waarde van kolom B en die waarde van kolom C is groter as kolom D, die inskrywing toestand sal tevrede wees. crossabove (A, B) In hierdie voorbeeld, indien die waarde van kolom A in AnalysisOutput werkblad kruis bo die waarde van B, die inskrywing toestand sal tevrede wees. crossabove beteken dat A het oorspronklik 'n waarde wat minder as of gelyk aan B en die waarde van 'n gevolglik word groter as B. afrit Voorwaardes die uitgang voorwaardes gebruik van funksies, operateurs en kolomme kan maak soos omskryf in die inskrywing voorwaardes. Op die top van dat dit ook gebruik van veranderlikes kan maak soos below. Variables vir Exit voorwaardes wins Dit word gedefinieer as die verkoopprys minus die koopprys. Die verkoopprys moet groter wees as die koopprys vir 'n wins te maak nie. Anders sal die wins nul wees. verlies Dit word gedefinieer as die verkoopprys minus die koopprys wanneer die verkoopprys minder as die koopprys is. profitpct (verkoopprys - koopprys) / koopprys Nota. verkoopprys moet groter as of gelyk aan koopprys wees. Andersins sal profitpct nul wees. losspct (verkoopprys - koopprys) / koopprys Nota. verkoopprys moet minder as koopprys wees. Andersins sal losspct nul wees. Voorbeelde profitpct 0.2 In hierdie voorbeeld, indien die wins in terme van persentasie is groter as 20, sal die uitgang toestande tevrede wees. Kommissie - Kommissie ingevolge 'n persentasie van die verhandelingsprys. As die verhandelingsprys is 10 en Kommissie is 0.1 dan kommissie sal wees 1. Die persentasie kommissie en kommissie in dollars sal opgesom om die totale kommissie bereken. Kommissie - Kommissie in dollar terme. Die persentasie kommissie en kommissie in dollars sal opgesom die totale kommissie bereken. Aantal Aandele - Aantal aandele te koop of te verkoop wanneer die inskrywing / afrit voorwaardes van die strategie voldoen. TradeSummaryOutput werkblad Dit is 'n werkvel wat 'n opsomming van al die tydens die terug toetse uitgevoer ambagte bevat. Die resultate word verdeel in lang en kort ambagte. 'N beskrywing van al die velde kan hier gevind word. Totaal wins / verlies - totale wins of verlies ná kommissie. Hierdie waarde word bereken deur die som al die winste en verliese van al die ambagte nageboots in die rug toets. Totaal wins / verlies voor Kommissie - totale wins of verlies voor kommissie. As kommissie is ingestel op nul, sal hierdie gebied dieselfde waarde as Totaal wins / verlies te hê. Totaal Kommissie - totale kommissie wat nodig is vir al die ambagte nageboots tydens die terug toets. Totale aantal ambagte - Die totale aantal ambagte tydens die gesimuleerde terug toets uitgevoer. Aantal wen ambagte - Aantal ambagte wat 'n wins te maak. Aantal verloor Trades - Aantal ambagte wat 'n verlies te maak. Persent wen ambagte - nommer te wen ambagte gedeel deur die totale aantal ambagte. Persent verloor Trades - Nommer van die verlies van ambagte gedeel deur die totale aantal ambagte. Gemiddeld wen Handel - Die gemiddelde waarde van die wins van die wen ambagte. Gemiddeld verloor Handel - Die gemiddelde waarde van die verliese van die verlies van ambagte. Gemiddeld Handel - Die gemiddelde waarde (wins of verlies) van 'n enkele handel van die gesimuleerde terug toets. Grootste wen Handel - Die wins van die grootste wen handel. Grootste verloor Handel - Die verlies van die grootste verloor handel. Verhouding gemiddelde wen / gemiddelde verlies - Gemiddelde wen Handel gedeel deur die gemiddelde verlies van Handel. Verhouding wen / verloor - som van al die winste in die wen ambagte gedeel deur die som van al die verliese in die verlies van ambagte. 'N verhouding van meer as 1 dui op 'n winsgewende strategie. TradeLogOutput werkblad Hierdie werkblad bevat al die ambagte nageboots deur die back testing Expert gesorteer volgens die datum. Dit laat jou toe om in te zoem na 'n spesifieke handel of tyd raam om die winsgewendheid van 'n strategie vinnig en maklik te bepaal. - Die datum waar 'n lang of kort posisie ingeskryf of opgewonde. Strategie - Die strategie wat gebruik word vir die uitvoering van hierdie handel. Posisie - Die posisie van die handel, hetsy Lang of Kort. Handel - Dui aan of hierdie handel is die koop of verkoop van aandele. Aandele - Aantal aandele verhandel. Prys - Die prys waarop die aandele gekoop of verkoop. Komm. - Totaal kommissie vir die handel. PL (B4 Comm.) - Wins of verlies voor kommissie. PL (Aft Comm.) - Wins of verlies ná kommissie. Cum. PL (Aft Comm.) - Kumulatiewe wins of verlies na kommissies. Dit word bereken as die kumulatiewe totale wins / verlies van die eerste dag van 'n handelsmerk. PL (In die sluiting posisie) - Wins of verlies wanneer die posisie is gesluit (opgewonde). Beide die inskrywing kommissie en uitgang kommissie sal in berekening gebring word in hierdie PL. Byvoorbeeld, as ons 'n Lang posisie waar die PL (B4 Comm.) Is 100. Die veronderstelling wanneer die posisie ingeskryf word 'n 10-kommissie aangekla en wanneer die posisie is opgewonde, is 'n ander kommissie van 10 aangekla. Die PL (In die sluiting posisie) is 100 10-10 80. Beide die kommissie op die invoer van die posisie en die verlaat van die posisie is verantwoordelik vir op posisie naby. Terug na TraderCode Tegniese analise sagteware en Tegniese IndicatorsWhy beweeg-gemiddelde strategieë is riskant Dit is die tweede in 'n drie-deel-reeks. Lees deel 1 hier. Chapel Hill N. C. (MarketWatch) Moving-gemiddelde strategieë is riskant. Dis die heilig bewering ek bekendgestel in my rubriek wat vroeër vandeesweek verskyn, wat gebaseer is op die in-diepte navorsing ek oor die afgelope paar maande gedoen in die opbrengste van die verskillende bewegende gemiddelde strategieë. Soos belowe in daardie aanvanklike kolom van hierdie drie-deel-reeks, hier is 'n meer gedetailleerde bespreking van elk van die vier algemene gevolgtrekkings ek bereik. Dit vind van 1: Selfs die beste bewegende gemiddelde strategieë dont steeds werk te verstaan waarom bewegende gemiddelde strategieë riskant, sy belangrik om te verstaan dat Theres meer as een manier om risiko te definieer. Volgens die tradisionele akademiese definisie van risiko as wisselvalligheid, bewegende gemiddelde strategieë is inderdaad minder riskant as die mark. Maar Theres n ander soort van risiko sowel, wat te doen het met verneem hoe lank die strategie aangewend kan word onder die water. En toe gekyk na op hierdie manier, beweeg-gemiddelde strategie is baie riskant: Selfs in ideale omstandighede, die beste bewegende gemiddelde strategieë steeds tipies onderpresteer die mark vir 'n lang tydperke soms blywende n paar dekades. Kyk na die 200-daagse bewegende gemiddelde, miskien die mees gebruikte weergawe. Wanneer dit toegepas word om die SampP 500 indeks SPX, -0,33 en toe in diens in samewerking met 'n 5 handel koevert, hierdie strategie was een van die min wat meer geld gemaak as die mark sedert die laat 1920's, selfs nadat kommissies. (Ek sal meer volledig bespreek handel koeverte in 'n oomblik.) Hierdie spesifieke strategie, nogtans, spandeer meer as die helfte van die tyd oor die afgelope 80 plus jare agter buy-en-hou, soos saamgevat in die volgende tabel. Let noukeurig op dat hierdie depressiewe resultate van toepassing op een van die mees winsgewende van enige van die talle bewegende gemiddelde strategieë wat ek bestudeer. periodes van hierdie lengte bestudeer (op 'n deurlopende kalender-jaar basis) waarin bewegende gemiddelde strategie gemaak minder geld as die mark self waarin bewegende gemiddelde strategys Sharpe verhouding was minder as markte Die vraag om te vra jouself as jy hierdie resultate nagaan: Hoe waarskynlik jy om te hou met 'n mark-tydsberekening strategie wat 20, 10 of selfs vyf jaar gaan sonder om die mark My resultate dui op 'n potensieel selfs meer ernstige beswaar klop om te beweeg-gemiddelde-strategieë: die meeste van die verskillende bewegende-gemiddelde-strategieë ek dat getoets klop die mark oor die afgelope eeu het dit onderpresteer sedert 1990, en kan dit meer as net een van daardie periodieke tydperke waarin bewegende gemiddelde strategieë sukkel om by te bly wees. Blake LeBaron, 'n finansiële professor aan Brandies Universiteit, vermoed dat n goedkoper maniere om handel te dryf in en uit die mark veroorsaak het die aantal beleggers wat volg bewegende gemiddelde strategieë, en dat op sy beurt veroorsaak het hul winste te verminder en selfs verdwyn in die afgelope dekades. geloofwaardigheid te voeg tot prof LeBarons hipotese is dat, ook begin in die vroeë 1990's, bewegende gemiddelde strategieë opgehou werk in die buitelandse valuta mark. Dit vind van 2: Kommissies saboteer selfs die beste strategieë, sodat die vermindering van transaksie frekwensie is van kardinale belang meeste vorige studies van bewegende gemiddeldes aanvaar dat 'n belegger kan handel sonder kommissies of ander transaksiekoste. Sodra jy ontslae te raak van hierdie onrealistiese aanname, mees bewegende gemiddelde strategieë lag 'n koop-en-hou deur aansienlike bedrae. Dis veral waar in wisselvallige markte, toe baie van die bewegende gemiddelde strategieë veral diegene wat staatmaak op 'n kort gemiddelde lengte nie selde talle seine per jaar genereer. Vas te stel wat 'n billike kommissie is nie maklik nie, natuurlik. Die moeite werd om te onthou dat, vir die grootste deel van die vorige eeu, nie-beursverhandelde fondse beskikbaar wat die belegger in staat gestel om die 30 Dow aandele te koop in 'n klap, veel minder die paar honderd aandele wat dan deel van die SampP saamgestelde indeks was was. Ook was daar 'n geldmarkfondse waarin jy dadelik en maklik kontant opbrengs van enige verkope kan parkeer. Verder is dit wasnt totdat 1 Mei 1975 (die Oerknal), wat makelaars kommissies is de-gereguleer voor daardie, is dié kommissie vaste en aansienlike. By die berekening van hoe groot 'n treffer dat die bewegende gemiddelde strategieë het as gevolg van kommissies, ek aanvaar dat 1 betaal moes word vir elke aankoop of verkoop voor die Oerknal 0,5 elke pad deur die einde van 1999 en 0,1 elke manier sedertdien . Twitter Hoe 1,000 belê in tegnologie kan afbetaal Met Twitter39s gangbusters IPO op Donderdag, hoeveel geld kan jy met 1000 gemaak het as jy het by die aanvang van die prys Wat ander tegnologie IPO39s af fraai betaal Hoe fraai WSJ39s Jason Bellini het TheShortAnswer. Image: Associated Press Een manier om te waardeer hoe belangrik transaksiekoste is tot die assessering van hierdie strategieë doeltreffendheid is die volgende: Wanneer die veronderstelling geen transaksiekoste, baie van die magdom bewegende gemiddelde strategieë ek gemonitor klop die mark oor die hele tydperk waarvoor data was beskikbaar. Maar op transaksiekoste ingesluit, feitlik almal van hulle lag. Daarom, die vermindering van transaksie frekwensie is absoluut noodsaaklik vir enige bewegende gemiddelde strategie. Terwyl daar is meer as een manier om dit te doen, miskien die eenvoudigste en mees algemene is 'n sogenaamde koevert gebruik. Hierdie metode kan die belegger om 'n arbitrêre bedrag wat die mark indeks moet bo of onder die bewegende gemiddelde om te beweeg ten einde 'n transaksie te genereer kies. Byvoorbeeld, as jy 'n 1 koevert en is reeds in die mark, dan die indeks sal moet meer as 1 val onder die bewegende gemiddelde om 'n skuif in kontant te genereer. Aan die ander kant, as jy in kontant, dan sal jy net terug te skakel na wat in die mark slegs indien die indeks styg tot minstens 1 bo sy bewegende gemiddelde. Ek getoets talle verskillende koevert groottes. In byna alle gevalle, het ek gevind dat die optimale grootte koevert is 5. By die gebruik van die 200-dae bewegende gemiddelde vir die Dow, byvoorbeeld, transaksie frekwensie gedaal van 'n gemiddeld van ses per jaar (of tweemaandeliks gemiddeld ) om net een keer per jaar, wat gelei het tot 'n aansienlik hoër opbrengs netto van kommissies. Dit vind van 3: Sans kommissies, korter termyn MA klop langer termyn MA As kommissies was nie 'n faktor, korter termyn bewegende gemiddeldes sal oor die algemeen beter wees: My studies het getoon dat as 'n algemene reël vooraf transaksie-koste prestasie weier as jy verhoog die lengte van die bewegende gemiddelde. Maar nadat die integrasie van 'n realistiese kommissie aanname, hoe langer termyn bewegende gemiddeldes uitgekom wat voorlê. Selfs wanneer die gebruik van koeverte om transaksie frekwensie vir 'n kort termyn bewegende gemiddeldes te verminder, hoe langer termyn bewegende gemiddelde strategieë het oor die algemeen uit wat voorlê. Let noukeurig egter dat daar geen optimale lengte van bewegende gemiddelde wat jy moet in diens. Norman Fosback, redakteur van Fosbacks Fund Forecaster, en voormalige hoof van die Instituut vir Ekonometriese Navorsing, stel dit so in sy handboek Stock Market Logika Daar is geen magic nommers in die tendens volgende. Sommige bewegende gemiddelde lengtes kan die beste gewerk het in die verlede, maar, na alles, iets moes beste in die verlede werk en deur die toets alles moontlik, hoe kan 'n mens help maar dit vind. Dit moet 'n basiese vereiste van enige bewegende gemiddelde tendens volgende stelsel wat feitlik alle bewegende gemiddelde lengtes voorspel suksesvol tot 'n mindere of minder mate wees. Indien slegs een of twee lengtes werk, is die kans groot is as suksesvolle resultate is verkry deur die kans. Dit vind van 4: Nie alle indekse gelyk geskape wanneer dit kom by die beweging-gemiddelde strategieë Jy dink waarskynlik dat dit nie saak veel wat mark-indeks wat jy gebruik in die berekening van die bewegende gemiddelde. Maar jy sou verkeerd wees: Daar is gekenmerk teenstrydighede in die opbrengste van die beweging van gemiddelde-strategieë, afhangende van of jy die Dow, SampP 500 of die Nasdaq gebruik om die koop te genereer en te verkoop seine. Oorweeg die 200-dae - bewegende gemiddelde tesame met 'n 1 koevert. Wanneer hierdie strategie op die Dow Nywerhede baseer, het dit sedert 1990 gelei het tot 100 afsonderlike transaksies vir 'n gemiddeld van vier per jaar. Tog wanneer dit toegepas word om die SampP 500, het hierdie andersins identiese strategie het gelei tot 68 transaksies vir 'n gemiddeld van minstens drie per jaar. Op 'n risiko-aangepaste grondslag, het hierdie strategie 'n koop-en-hou geslaan in die geval van die SampP 500 maar nie die Dow. Wye teenstrydighede soos hierdie een opgeduik dikwels in my navorsing. Fosbacks waarskuwing dat ek hierbo verwys is baie relevant hier te. Nate Vernon is 'n senior aan die Universiteit van Rochester hoofvakke in finansiële ekonomie. Dit afgelope die somer, was hy 'n intern vir die Hulbert Finansiële Digest. Hy is ook 'n lid van die basketbal span aan die Universiteit van Rochester. Kopiereg copy2016 MarketWatch, Inc. Alle regte voorbehou. Intraday Data verskaf deur ses finansiële inligting en onderhewig aan terme van gebruik. Historiese en huidige data einde van die dag wat deur ses finansiële inligting. Intraday data vertraag per vereistes ruil. SampP / Dow Jones Indekse (SM) van Dow Jones amp Company, Inc. Alle kwotasies is in plaaslike valuta tyd. Real-time laaste veiling data voorsien deur NASDAQ. Meer inligting oor NASDAQ verhandel simbole en hul huidige finansiële status. Intraday data 15 minute vertraag vir Nasdaq, en 20 minute vir ander ruil. SampP / Dow Jones Indekse (SM) van Dow Jones amp Company, is Inc. SEHK intraday data voorsien deur ses finansiële inligting en is ten minste 60 minute vertraag. Alle kwotasies is in plaaslike valuta tyd. Voorrade kolomme Skrywers Onderwerpe Geen resultate gevind Jongste Nuus
No comments:
Post a Comment